Электронные деньги

 

Введение

Электронные деньги (e-money) – это цифровая (дигитальная) версия денег.

Дигитальная (от англ. digital — цифровой) альтернатива наличным – это деньги, которые могут быть как в наличном, так и в цифровом формате без какой-либо дополнительной конвертации.

Однозначного определения электронных денег ещё нет. Нет согласия в таких определениях, как: Электронные деньги, Электронная валюта, Цифровые деньги, Цифровая валюта. Поэтому приведу подборку из нескольких определений этих выжных, новых, но пока неоднозначных понятий.





Определения электронных денег.

Определение Роспотребнадзора

Электронные деньги – это безналичные денежные средства, учитываемые кредитными организациями без открытия банковского счета и переводимые с использованием электронных средств платежа. В частности, к электронным средствам платежа относятся банковские предоплаченные карты, а также так называемые “электронные кошельки”, которые  обычно разделяют на два типа:
– на базе смарт-карт (card-based);
– на базе сетей (network-based).
Обе группы подразделяются на анонимные системы, в которых разрешается проводить платежные операции без обязательной идентификации пользователя и не анонимные системы, требующие обязательной идентификации.
Также различают электронные фиатные деньги и электронные нефиатные деньги.

Фиатные и фидуцированные валюты.

Фиатная валюта (от латинского fiat – декрет, указание, “да будет так”, также фидуциарная валюта, от латинского fiducia – доверие) – это валюта, стоимость которой обеспечивается государством, которое ее выпускает. Ценность таких денег не зависит от их материала или размеров государственных и банковских резервов. Фиатная валюта существует за счет авторитета государства и законов, которые оно устанавливает. Падение авторитета сильно снижает стоимость таких денег. Фиатная валюта может существовать как в наличной, так и в электронной форме. К фиатным относятся все современные государственные валютырубли, доллары США, евро, иены , сумы , …

Но термины “фидуциарный” и “фиатный” различаются. Фидуциарными называются деньги, которые эмитент обязуется по предъявлении погасить товарными ценностями (например, золотом), а фиатными называются деньги без какого-либо товарного обеспечения (как правило, фиатные деньги обеспечиваются долговыми ценными бумагами). На практике же фидуциарные деньги имели лишь частичное обеспечение, но предъявитель всё же имел право на их погашение, в отличие от фиатных. Например, до 1963 года на банкноте Федерального резерва США была надпись “payable to the bearer on demand” (оплачивается по требованию предъявителя), которая затем исчезла. То есть, до 1963 года долларовые банкноты США были , а после 1963 года стали фиатными.

Электронные нефиатные деньги

Электронные нефиатные деньги  – это  электронные единицы стоимости негосударственных платежных систем. Соответственно, эмиссия, обращение и погашение (обмен на фиатные деньги) электронных нефиатных денег, происходят по правилам негосударственных платежных систем. Степень контроля и регулирования государственными органами таких платежных систем в разных странах различаются. Часто негосударственные платежные системы привязывают свои электронные нефиатные деньги к курсам мировых валют, однако государства никак не обеспечивают надежность и реальную ценность таких стоимостных единиц. Электронные нефиатные деньги являются разновидностью кредитных денег.
Криптовалюты, например, биткоины, фиатными обычно не являются. Они выпускаются децентрализованно и не зависят от государств. Их стоимость обеспечивается только спросом людей.

Электронные фиатные деньги

Электронные фиатные деньги должны быть обязательно выражены в одной из государственных валют и являются разновидностью денежных единиц платежной системы одного из государств. Государство законодательно обязывает всех граждан принимать к оплате и использовать как платежное средство фиатные деньги. Как следствие, такие операции над электронными деньгами как эмиссия, обращение и погашение электронных фиатных денег происходит по правилам национальных законодательств, центробанков или других государственных регуляторов.

Определение Европейского ЦБ

По определению Европейского ЦБ: Электронные деньги это денежная стоимость, хранящаяся в электронном виде и используемая на устройствах для осуществления платежей.
В зависимости от формы хранения денежной стоимости, электронные деньги могут быть двух видов:
аппаратные (hardware-based) – платежные карты;
программные (software-based) – виртуальные карты, платежные счета.
Электронные деньги могут выпускаться только уполномоченными учреждениями (банки, учреждения электронных денег – EMI), которые имеют лицензию на выпуск электронных денег.

Денежная стоимость – это экономический термин, который описывает стоимость, которую товар или услуга приносят на рынке, когда они продаются покупателю. Покупатели и продавцы участвуют в сделке, в которой имеется  ценность. Денежная стоимость товаров и услуг также определяется полезностью стоимости. Эта концепция описывает, какую пользу получит покупатель при покупке товара.

Цифровая валюта

Цифровые валюты центральных банков (Central Bank Digital Currency , CBDC )

О природе денег

Способы платежей могут меняться, но не природа денег . Используемые денежные средства – это обязательства, как правило, центрального банка или банка. Компании – эмитенты кредитных карт, такие как, например PayPal, могут выступать посредниками между эмитентом и пользователем. Эти обязательства уравновешены ценными бумагами и прочими активами на стороне эмитента, и эти активы могут превратиться, если необходимо, в деньги, как минимум частично.

Цифровые валюты центральных банков

Центральный банк эмитирует, помимо банкнот и других обязательств, электронные (цифровые) деньги. Электронные (цифровые) деньги – это резервные счета банков в ЦБ, и эти цифровые деньги доступны только банкам.
В отличие от электронных (цифровых) денег, “Цифровые валюты”  предоставляют юридическим (и физическим?) лицам возможность иметь резервные счета в ЦБ. То есть “Цифровые валюты центральных банков (CBDC)” – это общедоступные цифровые деньги центрального банка.
Для обеспечения этого доступа могут быть использованы различные технологии. Цифровые деньги центрального банка могут аккумулироваться, например, на резервных счетах, на картах или в децентрализованных структурах (основанных на технологии блокчейна). Выбор технологии влияет на удобство использования, ликвидность, конфиденциальность и т.д.

Цифровую валюту центральных банков можно было бы образно определить, как “резервные счета для всех”.

Итак, “Цифровой валютой” обозначают регулируемые и нерегулируемые цифровые деньги, которые доступны исключительно в цифровой форме и не связаны с наличными деньгами.

Цифровая валюта – это не электронные деньги.

 

Какие они – Цифровые валюты”.

Цифровые валюты  управляются с помощью компьютера или электронного кошелька, который связан с конкретными сетями. Один из предствителей цифровой валюты – это Криптовалюта. Другие представители цифровой валюты – это Электронное золото, Игровые деньги.
Нерегулируемая цифровая валюта получила название – “Виртуальная валюта“.  Виртуальная валюта существует только в цифровом формате и является электронным представлением денежной стоимости.
Виртуальная валюта  может использоваться в качестве средства платежа и чтобы его осуществлять небходимы:
– Электронный кошелёк (Wallet);
– Мобильное или веб-приложение.
Любое физическое или юридическое лицо может в электронном виде переводить, хранить и торговать виртуальной валютой.
Вжно, что виртуальные валюты не используются в качестве накопителя стоимости, единицы счета или значения, используемого для расчета обмена.

Виртуальная валюта не заменяет традиционную валюту, например узбекский сум и не выпускается Центральным банком.

То есть в наше время виртуальная валюта является нерегулируемой валютой. Центральные банки и регуляторные органы активно работают над созданием новых, регулируемых и официально выпущенных типов виртуальных валют (например, криптовалюты).
Цифровые валюты становятся альтернативой реальным деньгам, а в ближайшие годы могут совсем вытеснить столь привычные нам купюры и монеты из обращения.




К началу страницы

Порядок использования электронных денег в Узбекистане

Цифровые технологии в электронной коммерции, в платежных системах, в электронных деньгах отражены в законодательстве РУз.
Принятие Закона Республики Узбекистан “О платежах и платежных системах” создало правовую основу деятельности по выпуску, использованию и погашению электронных денег.
На основе этого закона ЦБ Руз разработал и опубликовал “Правила выпуска и обращения электронных денег на территории Республики Узбекистан”, зарегистрированные Министерством юстиции 29 апреля 2020 года (регистрационный №3231).
В этих правилах разъясняются основные понятия системы электронных денег.

Основные понятия системы электронных денег

Обменная операция – операция по обмену электронных денег, выпущенных одним эмитентом электронных денег (далее – эмитент), на электронные деньги, выпущенные другим эмитентом.
Одноэмитентная система электронных денег – система электронных денег, обеспечивающая выпуск электронных денег одним эмитентом и их обращение в системе электронных денег.
Многоэмитентная система электронных денег – система электронных денег, обеспечивающая выпуск электронных денег двумя и более эмитентами и их обращение в единой системе электронных денег.
Предоплаченная карта (prepaid card) – карта, являющаяся неперсонализированным платежным средством, позволяющая пользоваться средствами электронных денег, предварительно внесенных без привязки к банковскому счету.
Процедура безопасности – комплекс программно-технических средств и мер обеспечения безопасности и защиты информации, предназначенных для установления прав владельца электронных денег на доступ к электронному кошельку и осуществления операций с электронными деньгами.
Агенты системы электронных денег – банки или платежные агенты, осуществляющие операции по приобретению и реализации электронных денег физическим лицам на основании договора, заключенного с эмитентом либо оператором системы электронных денег (далее – оператор).
Правила функционирования системы электронных денег (далее – правила системы электронных денег) – процедуры, установленные оператором и предусматривающие выпуск, реализацию, приобретение, погашение электронных денег, а также осуществление операций с использованием электронных денег в системе электронных денег.
Персональный кабинет владельца электронных денег – персональный раздел владельца электронных денег на интернет-ресурсе системы электронных денег.
Погашение электронных денег – платежная услуга, предусматривающая осуществление эмитентом операции по обмену выпущенных им электронных денег, предъявленных владельцем электронных денег, на равную по их номинальной стоимости сумму денежных средств.
Прекращение выпуска электронных денег – прекращение эмитентом деятельности по оказанию платежных услуг по выпуску электронных денег.
Электронный кошелек – программное обеспечение системы электронных денег, микропроцессор (чип), программно-техническое устройство, в котором хранятся электронные деньги и позволяющее пользоваться ими.
Блокирование электронного кошелька – запрет на доступ к электронному кошельку и на использование электронных денег.
Эмитент – эмитентами электронных денег являются Центральный банк Республики Узбекистан (далее – Центральный банк) и банки.

Субъекты системы электронных денег

В соответсвии с Правилами, Субъектами системы электронных денег являются:
– Эмитент электронных денег;
– Оператор системы электронных денег;
– Расчётный банк;
– Владельцы электронных денег : физические лица, агенты системы электронных денег (банки, платёжные системы),  индивидуальные предприниматели, юридические лица, заключившие договор с оператором системы электронных денег.

 Субъекты системы электронных денег
Субъекты системы электронных денег

Оператором системы электронных денег могут быть банк и (или) платежная организация, имеющая соответствующую лицензию. Расчетным банком системы электронных денег могут быть эмитент или другой банк, заключивший договор с оператором системы электронных денег.
Перед началом своей деятельности, Эмитент электронных денег направляет в Центральный банк Республики Узбекистан уведомление о начале деятельности по выпуску и реализации электронных денег в определенной форме и прилагает к нему договор с оператором, также образцы договоров, заключаемых с субъектами системы электронных денег.
Правила выпуска и обращения электронных денег на территории Республики Узбекистан определяют, что Оператором системы электронных денег обеспечивает выполнение транзакций в системе электронных денег в соответствии с правилами системы электронных денег. Оператор определяет “Правила системы электронных денег” в соответствии с договором с эмитентом. Правила системы электронных денег должны быть согласованы с Эмитентом электронных денег в одноэмитентной системе электронных денег и со всеми эмитентами в многоэмитентной системе.

К началу страницы

Выпуск электронных денег

В соответсвии с Правилами, выпуск электронных денег осуществляется эмитентом в пределах денежных средств, полученных от физического лица или агента в соответствии с правилами системы электронных денег и договором о выпуске, использовании и погашении электронных денег.
Выпуск электронных денег осуществляется эмитентом после предоставления физическим лицом наличных или безналичных средств. Учет денежных средств ведется эмитентом на специальном расчетном счете, открытом в расчетном банке.
Реализация электронных денег физическому лицу и агенту осуществляется путем внесения приобретенных у эмитента электронных денег в электронный кошелек, формируемый системой электронных денег для каждого владельца.

Пополнение электронных кошельков
Пополнение электронных кошельков

На основе договора с эмитентом или оператором, агент системы электронных денег может приобрести электронные деньги у физических лиц-владельцев электронных денег по номинальной стоимости с целью дальнейшей реализации или погашения.
Выпуск электронных денег на территории Республики Узбекистан осуществляется только в национальной валюте.
Эмитент и агент системы электронных денег при выпуске электронных денег выдает владельцу квитанцию или иной документ на бумажном носителе и (или) в электронном виде, подтверждающий факт реализации и приобретения владельцем электронных денег. Квитанция должна содержать следующие реквизиты:
– наименование агента, эмитента и оператора;
– время и дату совершения операции;
– порядковый номер операции;
– сумму выпущенных электронных денег;
– идентификационный код электронного кошелька владельца электронных денег;
– размер взимаемой комиссии (если предусмотрено в договоре о выпуске, использовании и погашении электронных денег).

К началу страницы

Использование электронных денег

Согласно правилам,электронные деньги используются их владельцем – физическим лицом, в целях осуществления платежей и иных операций на условиях, определенных правилами системы электронных денег и не противоречащих законодательству Республики Узбекистан, путем передачи электронных денег от владельца другому участнику системы электронных денег .
При оплате за реализованные товары, работы и услуги на территории Республики Узбекистан могут быть приняты только электронные деньги, выпущенные на территории Республики Узбекистан.
Использование электронных денег
Электронный кошелек формируется в системе электронных денег для каждого владельца или выдается каждому владельцу в виде предоплаченной карты эмитентом или оператором в соответствии с правилами системы электронных денег, договором о выпуске, использовании и погашении электронных денег и договором между эмитентом и оператором.

Типы электронных кошельков в системе электронных денег

Оператор может обеспечить обменные операции электронными деньгами как между разными системами электронных денег, так и внутри многоэмитентной системы электронных денег.
Также определено, что операции по обмену электронных денег, номинированных в иностранной валюте, выпущенной нерезидентом Республики Узбекистан, осуществляются эмитентом при наличие договора с данным субъектом.
Электронные деньги можно использовать для приобретения товаров, работ и услуг у индивидуального предпринимателя и юридического лица. Эмитентом или оператором формируются специальные электронные кошельки индивидуальным предпринимателям и юридическим лицам. Эти электронные кошельки используются только для принятия электронных денег за реализованный товар, оказанную работу или услугу с целью дальнейшего погашения в номинальной стоимости. Запрещается повторная реализация электронные денег на специальных кошельках индивидуальных предпринимателей и юридических лиц.

К началу страницы

Погашение электронных денег

Банк-эмитент обязан погасить электронные деньги, предъявленные их владельцем путем обмена на наличные деньги, либо путем перечисления безналичных денег на банковский счет владельца в соответствие с правилами данной системы и договором о выпуске, использовании и погашении электронных денег, заключенным между эмитентом и владельцем .

Процесс погашения электронных денег в системе электронных денег
Электронные деньги считаются погашенными их эмитентом с момента зачисления соответствующей суммы денег:
– на банковский счет владельца электронных денег – физического лица либо выдачи ему наличных денег;
– на банковский счет владельца электронных денег – индивидуального предпринимателя или юридического лица.
Эмитентом выдается квитанция о проведении операции по погашению электронных денег владельцу электронных денег на бумажном носителе или в электронном виде.
Следует отметить, что при прекращении деятельности по выпуску электронных денег эмитент за тридцать дней уведомляет об этом Центральный банк Республики Узбекистан в определенной форме и публикует объявление об этом на своем официальном сайте, также информирует владельцев и других субъектов системы электронных денег о прекращении своей деятельности посредством сообщения в средствах массовой информации, включая электронные СМИ.
Если после истечения установленных эмитентом сроков не поступило обращений от владельцев электронных денег, непогашенные электронные деньги, находящиеся в электронных кошельках владельцев принудительно погашаются. Для получения принудительно погашенных электронных денег физических лиц эмитенту предъявляются документ, удостоверяющий личность или сведения, содержащие кодовое значение, которое предварительно рассылается эмитентом на адрес, в том числе на электронный адрес, каждого владельца электронных денег.
Вместе с этим, в документе подробно описаны обязательные меры, осуществляемые оператором и эмитентом по обеспечению безопасности и управлению рисками в системе электронных денег.
Планируется создание в республике условий для развития электронной коммерции путем расширения рынка платежных услуг, внедрения современных средств и процедур реализации товаров (услуг) через сеть интернет, расширения географии и увеличения объема продаж товаров и услуг местных субъектов предпринимательства.
Формирование современных платежных инструментов на рынке платежных услуг будет способствовать оптимизации расходов субъектов системы электронных денег: физических лиц и субъектов предпринимательства.
Кроме этого, в результате осуществления обменных операций электронных денег, номинированных в иностранной валюте эмитентом, подписавшим договор с нерезидентом Республики Узбекистан, будут созданы условия для интеграции национальной системы электронных денег в зарубежную систему электронных денег.
Cоздание и внедрение системы электронных денег является новым системным процессом, позволяющим предоставить клиентам банков еще один инструмент для управления своими денежными средствами.
В этом процессе “Правила выпуска и обращения электронных денег на территории Республики Узбекистан” служат правовой основой.

Криптовалюта

Криптовалюта – это нерегулируемая виртуальная валюта, которая создана и защищена от подделки и взлома посредством шифрования криптографическими методами. Курс криптовалют зависит только от спроса и предложения на рынке. Хотя криптовалюта является представителем цифровой валюты, но она не являктся электронными деньгами, так как не регулируются и не выпускается никаким банком или финансовым учреждением электронных денег (EMI). Основанные на блокчейне технологии, которые децентрализуют хранение информации и обеспечивают надежность ее передачи, позволяют исключить из транзакций посредников, каковыми традиционно являлись банки. Но криптовалюта в отличии от привычных денег – это не обязательство, например центрального банка, это пузырь, а ценность пузыря заключается в надежде, что кто-нибудь будет готов заплатить за него в будущем.

Стейблкойн

Стейблкойн (stablecoin) – это общее название криптовалют, которые привязаны к запасам обычных валют или физических товаров (золота, нефти) и курсы обмена которых подвержены меньшим колебаниям, чем курсы типичных криптовалют.

Из доклада Банка России

Криптовалюты и стейблкойны не являются деньгами, так как они не могут полноценно выполнять все функции денег, а также нет надежного гаранта, обеспечивающего легитимность и надежность их создания и использования. Их цена, курс обмена на деньги, подвержена значительным колебаниям. Использование этих активов сопряжено с высокими рисками существенных финансовых потерь для граждан, а также их применением в целях отмывания денег/финансирования терроризма и для обслуживания теневого оборота, поэтому в России их использование для расчетов запрещено законом».
Криптовалюты – децентрализованные виртуальные валюты, основанные на математических алгоритмах и защищенные методами криптографии, работающие в децентрализованной платежной системе.
Стейблкойны – разновидность криптовалют со встроенными механизмами стабилизации их курсов по отношению к другим активам или обеспеченные данными активами».

Активы, формируемые центральными банками

Разрабатываемые на государственном уровне центральными банками: Китая – криптоюань, Японии – криптоиена, России – крипторубль по своей сути не могут именоваться с приставкой “крипто”, так как методологически не относятся единственным образом только к технологии криптографии и блокчейн. Эти  активы, формируемые центральными банками, классифицируются в категорию “Цифровых валют центральных банков”, или Central Bank Digital Currency (CBDC). Это более широкое определение, чем просто “Криптовалюта”.

Побольше о Цифровых деньгах здесь

Криптовалюта и электронные деньги: не одно и то же
Криптовалюта
Blockchain глазами разработчика
ETF
Ethereum
ICO
Nxt
Paypal
Proof of Stake
Proof of Work
Ассиметричная криптография
Биткоин кошелек
Биткойн
Блокчейн
Блокчейн Bitcoin
Блокчейн: азбука (самое главное)
Краудфандинг
Криптовалюта
Криптовалюта Ethereum
Криптовалюта NXT
Майнинг криптовалюты
Площадки обмена криптовалют
Смарт-контракт
Токен
Форжинг
Форжинг Криптовалюты
Форжинг криптовалюты NXT
PayPal




К началу страницы